迷題：1991年以來的LPR，你從中發現了什么？

寫這篇的起因，是2023年9月25日全國范圍內的存量房貸款利率調整。因為這些信息中，全部包含了一個叫LPR的名詞。LPR，英文名Loan Prime Rate的縮寫，中文名稱“貸款市場報價利率”，即銀行之間約定的貸款報價利率。我國目前的貸款市場報價利率（下稱LPR），始于2019年8月20日，共有兩種，一種是一年期貸款利率，一種是五年期以上貸款利率，由全國銀行間同業拆借中心受權公布貸款市場報價利率（LPR）。由于房款至少五年以上，故本篇只說五年期以上貸款利率情況。在此之前，自1991年～2015年間，由中國人民銀行貨幣政策司發布《金融機構人民幣貸款基準利率》。2015年～2019年間的貸款基準利率，暫未從公開渠道查詢到相關數據，但據專業人士講，在此期間貸款利率沒有調整。基于以上信息，我們繪制了一張1991年以來的、按照利率調整日期繪制的LPR波動表。從梳理的結果來看，過去的32年間，五年期以上貸款基準利率，共歷經47次調整。至于LPR與貸款基準利率的區別，兩者從數據上看并沒有區別，至于事實上的區別，得請教專業人士。從圖表中，我們可以非常直觀地得到以下信息：1，1991年以來，有過三次非常明顯的貸款基準利率上升，分別出現在199年～1995年、2006年～2007年、以及2010年～2011年間。2，1991年以來，同樣有過三次非常明顯的、貸款基準利率快速下調的現象，分別是1995年～1999年、2008年和2015年。3，除此之外的其余時間，貸款市場基準利率，都是非常平穩的，一年之內波動不超過0.5個百分點。但總體來看，五年期以上貸款基準利率，呈現出越來越低的現象，從1995年的15.3%下降到2023年的4.2%，很多人甚至相信明年會下降到3%左右。這基本意味著，既然貸款利率這么低了，存款利率可能會更低，將錢存在銀行以賺取銀行利息的方法，將無法彌補貨幣貶值帶來的沖擊。我們生活在一個消費時代，所有的大額財富，實際上都是隨各大企業的現金流而流動的，不再一成不變。這不像農耕時代，那時候的財富，更多時候是存儲于銀行或實物（比如糧食）中。